Полосы Боллинджера - история индикатора и его применение на форекс

Многие трейдеры (особенно это касается новичков) незаслуженно обходят вниманием стандартные индикаторы из МТ4, которые сложны и неоднозначны в интерпретации собственных сигналов. Логика их проста – раз эти индикаторы настолько сложны, то и эффективность их частного использования будет приносить не малое количество ошибочных и ложных сигналов. На самом деле все обстоит в точности наоборот - тот факт, что за долгие годы применения, тот или иной индикатор не потерял актуальности среди профи - говорит в его пользу.

Индикатор Боллинджера относится как раз к этой группе индикаторов. Сегодня мы изучим не только историю его возникновения и принцип работы, но и способы применения в трейдинге.

О создании индикатора Боллинджера

Изначально джон Боллинджер и не думал о том, чтобы попробовать свои силы в мире финансов. Сперва его прельстила карьера оператора, да и вообще привлекало будущую звезду трейдинга телевидение.

Именно поэтому первым местом работы трейдера стала должность оператора в одной из компаний Западного Голливуда. Неизвестно как бы сложилась судьба Джона дальше, но получилось так, что он будучи оператором на телевидении столкнулся с работой финансовых аналитиков. Окончательно в сторону финансов поворот в его жизни произошел после того, как мать попросила его разобраться с ее инвестиционным портфелем.

После этого был период обучения, а после и работа на телеканале, но уже в должности аналитика. Работа над индикатором шла в промежутке с 1984 по 1991 год. При этом аналитика на телеканале пользовалась популярностью, но телезвездой он так и не стал, дело в том, что в 1991 году CNBC купили телеканал, на котором работал Джон.

Работе с индикатором посвящена отдельная книга самого Джона Боллинджера. А сам индикатор вскоре после выхода стал очень популярным и остается таким по сей день.

Принцип работы индикатора Полосы Боллинджера

Полосы Болинджера нельзя назвать революцией в области анализа рынков, это скорее развитие идей, заложенных в таких индикаторах как Envelopes, а также простых конвертов, построенных с помощью скользящих средних.

Главное отличие заключается в том, что в конвертах на скользящих средних обе границы конверта получены путем простого сдвига скользящей средней от срединной линии на фиксированное расстояние. То есть получается канал фиксированной ширины. А вот в полосах Боллинджера используется не ширина в пунктах, а величина стандартного отклонения.

Именно поэтому, если посмотреть на график цены, на который добавлен индикатор полосы Болинджера, то станет видно, что ширина полос динамически изменяется в зависимости от волатильности на рынке.

При этом настроек у индикатора не так много — изменить можно такие параметры как:

• период — имеется ввиду период центральной скользящей средней;

• сдвиг — по умолчанию равен 0, обычно его не трогают;

• отклонение — стандартное значение отклонения равно 2;

• к какой именно цене применить индикатор, речь идет опять же о скользящей средней, применена она может быть к цене Close/Open и т. д.

Ключевых параметров, от которых сильно зависит результат работы с индикатором 2 — период центральной линии (скользящей средней) и величина отклонения, от этого будет зависеть ширина канала.

С периодом все просто — чем больше зададите период, тем более гладкой будет центральная линия полос Боллинджера и тем медленнее она будет реагировать на изменение цены. Подбирается индивидуально для каждого таймфрейма.

Что касается величины отклонения, то он влияет на расстояние от центральной линии до границ канала. Значение по умолчанию 2 подобрано таким образом, чтобы 95% времени цена находилась внутри границ канала. Если, например, задать отклонение равное 3, то ширина канала увеличится, при этом цена будет находиться внутри него уже в течение 99% времени.

Учтите, что если вы работаете на отбой от границ полос Боллинджера, то при увеличении его ширины большая часть сигналов будет утеряна. С другой стороны, качество оставшихся сигналов может существенно повыситься.

Для сравнения на скриншоте показаны 2 индикаторы полосы Боллинджера с одинаковыми периодами, но с разными отклонениями. Видно, насколько отличается ширина канала.

Варианты применения полос Боллинджера в торговле

Полосы Боллинджера, как и подавляющее большинство других индикаторов сами по себе в торговле лучше не использовать. Я всегда повторяю, что лучше получить подтверждение сигнала, а уже потом торговать. Пусть часть входов вы пропустите, зато соотношение прибыльных/убыточных сделок повысится, а это главное в трейдинге.

Определение состояния рынка с помощью Bollinger Bands

С помощью полос Боллинджера запросто можно определить состояние рынка. В этом случае придется обратить внимание на ширину полос. Если линии расходятся, то есть расстояние между ними быстро увеличивается, то на рынке наблюдается зарождение либо возобновление трендового движения, в таком случае предпочтение следует отдавать позициям, заключенным в направлении тренда.

Если же вы наблюдаете участок рынка, на котором линии почти параллельны друг другу, то и стиль работы выбирайте подходящий для участка рынка с флетовым движением. Неплохо в такое время работают стратегии, основанные на отбое цены от границ канала.

Также я советовал бы обратить внимание на участки рынка, на которых границы полос ВВ параллельны друг другу, но при этом находятся на очень малом расстоянии друг от друга. Они, конечно, никогда не пересекутся (это противоречит логике индикатора), но иногда встречаются на графике участки, напоминающие бутылочное горлышко. Как правило, после таких отрезков следует довольно волатильный участок рынка.

Торговать непосредственно во время такого состояния рынка не стоит. Если у вас уже открыта позиция и она в плюсе, то ее можно закрыть или как минимум переставить стоп в безубыток. Если есть желание рискнуть — можно попробовать поймать сильное движение расставив отложенники по обе стороны от зоны консолидации цены.

Работа на отбой от границ канала Боллинджера

Полосы Боллинджера можно использовать в качестве канала, в котором цена движется большую часть времени. Такой стиль торговли назвать новинкой нельзя, но главное, что он работает, а остальное нас волновать не должно.

Что касается стиля торговли, то в этом случае обойтись одним только ВВ будет сложновато, я бы рекомендовал добавить к индикатору:

• элементы графического и свечного анализа — достаточно учитывать хотя бы 5-7 самых ходовых графических и свечных паттернов, чтобы существенно повысить точность входов в рынок;

• какой-нибудь осциллятор для поиска дивергенций. Это довольно сильный сигнал и его также можно и нужно использовать в работе.

Принцип работы по такой простенькой торговой стратегии следующий:

• ждем пока цена доходит до одной из границ полос Боллинджера. Если она у верхней границы, то рассматриваем только продажи, если у нижней — покупки;

• после этого выполняем поиск свечного либо графического паттерна;

• обращаем внимание на осциллятор, есть ли на нем дивергенция.

В зависимости от того, насколько качественным получился сигнал можно регулировать объем позиции. Например, если отбой от границы ВВ сопровождается разворотным свечным паттерном + на осцилляторе наблюдается мощная дивергенция, то риск по сделке можно повысить. Стоп при таком подходе к торговле можно ставить за ближайший локальный экстремум.

Что касается ориентиров, то ТР я рекомендовал бы разделять как минимум на 2 части:

• часть фиксировать на уровне срединной линии полос Боллинджера;

• остаток закрыть при достижении ценой противоположной границы конверта. Если делите ТР на 3 части, то третью часть можно было бы поставить на трейлинг-стоп и просто ждать чем все закончится.

Описанный стиль торговли далеко не идеален. Бывает немало ложных входов, но иногда случаются и удачные, главное, чтобы хотя бы 2 из 3 условий выполнялись. В примере показан вариант неудачного входа, когда сработал бы стоп-лосс, но затем цена сформировала более выгодную точку для продаж и удалось бы не только убытки отбить, но и прибыль небольшую получить.

Выход цены за пределы границ ВВ

Вначале я уже говорил о том, что алгоритм индикатора построен таким образом, что каким бы резким ни было движение цены его ширина будет такой, что 95% времени график будет находиться внутри границ конверта. Если происходит выход цены за пределы конверта, то это говорит о том, что на рынке произошло импульсное движение цены, а такие всплески активности всегда заканчиваются одним и тем же — как минимум коррекцией, а как максимум резкое движение цены в одну сторону и вовсе моет оказаться ловушкой.

Это явление также можно использовать в торговле и при анализе графика. Представьте, что цена вышла за пределы ВВ, из этого можно сделать следующие выводы:

• движение носит импульсный характер;

• вряд ли оно продлится долго;

• цена гарантированно скоро вернется в пределы конверта.

Но большой ошибкой было бы входить в рынок сразу же после того, как цена вышла за пределы конверта. Вся проблема в том, что мы не знаем, как долго цена будет находиться в этой области. Она вполне может нарисовать разворотную свечу и вернуться обратно уже на следующей свече, но может еще не раз обновить максимум/минимум и вернуться обратно через 5-7 свечей.

На истории такие моменты выглядят как очень перспективные моменты для входа в рынок, но это только на истории, когда видно, как график вел себя после выхода за пределы ВВ.

Но и пренебрегать такими моментами не стоит. Я бы рекомендовал использовать этот факт в торговле, но не как сигнал к заключению сделки, а скорее как сигнал к тому, что нужно сосредоточиться и поискать момент для входа в рынок в противоположном импульсному движению направлении.

В некоторых стратегиях используются статистические данные о количестве свечей, которые в среднем формирует свеча после выхода за пределы ВВ и до момента возврата в пределы канала. Логика тут простая — чем больше свечей сформировалось за пределами конверта, тем выше вероятность, что на следующей свече произойдет разворот цены.

На более-менее спокойных парах очень редко за пределами конверта закрывается больше 5-7 свечей. Обычно дело ограничивается меньшим их количеством. Намного чаще случаются ситуации, когда цена просто прилипает к верхней/нижней границе ВВ и движется так долгое время, торговать против тренда в такой ситуации глупо, это всего лишь указывает на сильную тенденцию на рынке.

И еще одно замечание — под пробоем следует понимать именно пробой, то есть цена должна закрыться выше/ниже верхней/нижней границы полос Боллинджера. Если она проколола границы конверта длинной тенью, но закрылась в пределах ВВ, то такой вариант развития события является привычным и торговать против тренда не стоит.

Есть еще один интересный нюанс – можно определять готовность рынка к развороту по углу наклона границ ВВ и схождению/расхождению границ:

• если границы расходятся — это признак того, что тренд набирает силу, если сходятся, то он теряет силу;

• большое значение имеет угол наклона границы ВВ при приближении к ней цены. Если угол падает, то велика вероятность того, что после пробоя ценой границы и выхода за пределы ВВ произойдет смена тенденции. Если же угол растет или остается постоянным, то тенденция вероятнее всего продолжится.

Сигнал полос боллинджера о смене тренда

Помимо выхода цены за пределы области, ограниченной верхней и нижней линиями ВВ, есть еще один неочевидный сигнал о смене тенденции на рынке.

Редко, но случаются ситуации, когда цена сперва формирует экстремум всего движения за пределами конверта, а потом следует еще несколько экстремумов, но они находятся уже в пределах канала. При этом экстремумы внутри канала не переписывают «внешний» экстремум, это говорит о том, что возможна смена тенденции.

Bollinger Bands построен на основе скользящей средней, а значит слегка запаздывает по отношению к цене. Поэтому расстояние между полосами все еще велико, при этом у цены уже просто недостает сил для того, чтобы обновить недавно достигнутую вершину/минимум.

Опять же — входить сразу после того, как образовался экстремум снаружи, а потом внутри не стоит. Это просто информация к размышлению, намек на то, что текущий тренд выдыхается и самое время закрыть сделки, зафиксировав прибыль, а то и рассмотреть возможности для входа в рынок.

Работа со срединной линией Боллинджера

Не забывайте о том, что срединная линия индикатора представляет собой скользящую среднюю. Поэтому к нем применимы все те правила, которые действуют в отношении Moving Average.

Если удачно подобрать период скользящей средней, то она будет выступать в роли динамической поддержки/сопротивления для цены. Это также можно использовать в торговле.

Срединная линия может использоваться и как указатель тренда. В этом вопросе все зависит от того, насколько верно подобран период. Так что в торговле могут использоваться следующие сигналы:

• отбои от срединной линии, в этом случае она будет играть роль динамической поддержки/сопротивления. Цена часто может колебаться в канале, образованном срединной линией и верхней/нижней границей ВВ;

• пересечение ценой срединной линии говорит в пользу смены тенденции. Это правило работает только в случае если вам удалось более-менее удачно подобрать период;

• использовать срединную линию можно и просто для идентификации трендового движения. В этом случае внимание стоит обращать только на ее наклон.

Полосы Боллинджера и графические паттерны

Графические паттерны сами по себе являются мощным инструментом, а ВВ помогает выявить сильные модели. Сочетать ВВ и графические паттерны удобнее всего с теми моделями, в формировании которых участвуют максимумы и минимумы. Например, двойное дно/двойная вершина.

Сама по себе такая модель предельно проста и представляет собой сформированный минимум/максимум и послелующий минимум/максимум, который снижается в район первого. Они необязательно должны находиться на одном уровне, чаще всего во второй раз у цены недостает сил дойти до той же отметки, что и на первом экстремуме.

Повышенной силой будут обладать те паттерны, в которых первый экстремум находится за пределами полос Боллинджера, а второй — в пределах ВВ. Такой сигнал и сам по себе является весьма сильным, а в сочетании с другими фильтрами дает большую вероятность разворота тренда.

Сочетание ВВ и других индикаторов

Сигналы от полос Боллинджера можно и нужно подтверждать сигналами с других индикаторов. Подойдут хорошо всем известные осцилляторы — Стохастик, RSI, WPR.

Работа в этом случае ведется по такой схеме:

• на полосах Боллинджера нужно дождаться отбоя цены от средней линии либо от одной из границ канала;

• на осцилляторе ищем подтверждение полученного сигнала.

Это стандартная схема работы по тренду или во время флета. В случае с трендом связка из ВВ и осциллятора позволяет выявить конец коррекции и войти в рынок на возобновлении трендового движения. Во время флета работа будет вестись на отбой от границ ВВ.

Есть и более необычный вариант применения полос Боллинджера — комбинация осциллятора и ВВ. Речь идет о построении индикатора Боллинджера непосредственно в окне осциллятора. Иногда такой комбинированный индикатор дает более ранние сигналы на вход в рынок, чем ВВ непосредственно на графике цены.

Для того, чтобы построить ВВ непосредственно на каком-нибудь осцилляторе нужно просто перетащить его на окно осциллятора и выбрать в поле применить к вариант «Previous Indicator’s data».

В примере показан вариант, в котором связка из RSI и Bollinger Bands дала сигнал намного раньше, чем мы его получили с ВВ на графике цены. При этом сигнал от RSI получился довольно сильным по сравнению с тем, который был получен на со стороны ценового графика.

Пример стратегии с использованием полос Боллинджера:

В принципе, любую из изложенных идей можно взять за основу торговой стратегии, но я все же приведу пример простенькой индикаторной стратегии на основе Bollinger Bands. Для работы нам понадобится:

• полосы Боллинджера с настройками 20 и 2;

• набор экспоненциальных скользящих средних с периодами 14, 21 и 50.

Работа будет вестись последовательно на 2 временных интервалах:

• m5 будет использоваться как вспомогательный. Работать по стратегии будем только по тренду, поэтому на 5-минутном графике проверяем расположение ЕМА, они должна расположиться по старшинству для того, чтобы можно было говорить, что на рынке тренд. Еще одно условие — ЕМА50 обязательно должны быть внутри ВВ;

• m30 — основной рабочий таймфрейм. Проверяемся выполнение тех же условий, если они выполняются, то тут же заключается сделка, а стоп-лосс размещается за пределами ЕМА50.

Сделку лучше всего тралить, но можно просто мониторить ситуацию и выходить из рынка как только нарушилось хоть одно условие. То есть как только ЕМА стали переплетаться или ЕМА50 вышла за пределы полос Боллинджера.

Пример:

• на m5 наблюдаем выполнение всех условий после крупной белой свечи. Можно переходить на m30 и проверять ситуацию там;

• на m30 пришлось подождать пока сложатся все условия для торговли;

• выход из сделки происходит только после того, как на m30 происходит одно из необходимых условий для определения тренда. В нашем случае это переплетение скользящих средних.

В принципе, можно пробовать закрывать сделку после того, как на m5 нарушилось одно из условий. Но это часто приводит к недобору большой части прибыли, поэтому я и рекомендую работать больше с m30.

Заключение: полосы Боллинджера и их применение

Полосы Боллинджера — яркое доказательство того, что эффективность индикатора никак не связана с его популярностью. Алгоритм расчета предельно прост, но при этом индикатор используется трейдерами уже не первое десятилетие и входит в перечень стандартных у многих торговых терминалов.

Что же касается того, как именно использовать индикатор в торговле, то он идеально подходит для работы по отбойным стратегиям. Главное помнить, что ни один из индикаторов в мире не дает всегда 100%-ный результат, риск сохраняется всегда, поэтому не забывайте о манименеджменте.

Оптимальный вариант работы — проверять сигналы, полученные от ВВ любыми другими способами. Сигнал, получивший 2-4 подтверждения, по умолчанию считается более значимым, чем непроверенный, это правило работает и с полосами Боллинджера.