Среди различных подходов к анализу состояния валютного рынка и построения торговых стратегий в последнее время все более популярными являются подход, в основу которого положены показатели и динамика проторгованного объема за определенный временной промежуток (вертикальные объёмы) и по конкретной цене (горизонтальные объемы).
Существуют различные системы анализа и торговли по объемам, основными из которых являются метод Вайкоффа, VSA, побарный анализ (А. Пурнов). Каждый из них имеет свои преимущества. Описать эти методы в объеме небольшой статьи невозможно, но вы можете изучить их самостоятельно.
Изучив эту литературу, вы получите серьезную базу знаний и навыки анализа объемов:
книга «Хозяева рынков» Тома Вильямса (VSA) — скачать книгу
метод Вайкоффа — скачать книгу
Далее давайте рассмотрим использование объемов на рынке Форекс. Основными постулатами работы с объёмами являются:
1. направленное движение цен на рынке происходит под действием крупных объемов покупок/продаж торгуемого актива;
2. крупные объемы формируют крупные трейдеры — национальные банки, коммерческие банки, хеджфонды, реализуя как свои интересы, так и задачи своих клиентов;
3. через динамику объемов и их соотношение со спредами трейдер может понять интересы крупных трейдеров и маркетмейкеров и использовать их в своей торговле.
Существует ряд общих закономерностей трактовки объёма:
1. Рост объемов на восходящем тренде, свидетельствует о наличии покупателей, заинтересованных в покупке торгуемого инструмента по текущему курсу, что означает, что данная динамика с большой вероятностью на ближайший период сохранится, и цена валютной пары продолжить расти.
2. Снижение объемов на восходящей тенденции свидетельствует о вхождении рынка в состояние перекупленности, то есть, существующая рыночная цена покупателей не устраивает и в ближайший период следует ожидать разворота тренда. В этот период количество предложений на продажу начинает постепенно увеличиваться, но их объемы еще невелики.
3. Рост объемов на нисходящей тенденции подтверждает высокую вероятность ее продолжения, а снижение объемов — о возможной смене тенденции в ближайший период.
Для определения объема на валютном рынке используются индикаторы объема, уровни которых позволяют отслеживать динамику торговых объемов, а некоторые из них –– и спред бара (свечи).
При анализе объемов трейдер должен учитывать, что можно работать как с реальными валютными фьючерсными объёмами, так и с тиковыми объемами, которые отражаются в торговом терминале Метатрейдер 4. В принципе, можно работать с любым видом объемов, хотя, безусловно, реальные объемы более предпочтительны. Фьючерсные объёмы можно отслеживать в реальном времени с задержкой на 10 минут на биржевой площадке CME здесь. Или за символическую плату реальный биржевой объем можно скачивать непосредственно в ваш торговый терминал через Clusterdelta, позиционирующего себя, как биржевой аналитический портал. На скриншоте вверху приведен график индикатора тикового объема и внизу — фьючерсного объема с биржи CME. Как видите, определенные отличия имеются.
Для работы с тиковыми объёмами вы можете использовать встроенный в терминал индикатор Volumes и OBV, но лучше использовать индикатор Better Volume. Это наиболее информативный индикатор, отражающий тиковый объем и анализирующий спред свечи (бара), путем сравнения его значения с предыдущими. При этом, в его гистограмме столбики отображаются в разных цветах, на основе которых формируются сигналы.
Интерпретировать график индикатора достаточно просто: растущие столбики гистограммы отражают увеличение объема, и наоборот, снижающиеся столбики – уменьшение объема. Но, что касается каких-либо числовых значений столбиков на гистограмме –– их нет. Все определяется визуально:
Что касается цветов столбиков:
Красный — большой тиковый объем на бычьей свече (баре) с большим спредом.
Белый цвет— большой тиковый объем на медвежьей сече с большим диапазоном.
Зеленый — большой тиковый объем на свече/баре со средним спредом.
Пурпурный — большой тиковый объем на нескольких сгруппированных свечах свечей с разным диапазоном.
Желтый — незначительный тиковый объем на свечах с маленьким диапазоном.
Существует и достаточно интересный отдельный индикатор для анализа спреда свечей — VSA WSD HISTOGRAM. Его сигналами также можно пользоваться (скачать можете тут).
В последнее время популярность приобрели индикаторы горизонтального объема, гистограмма которого отображается непосредственно на графике и показывает, какой объем проторговывался на каждом ценовом уровне. Достаточно полезная и действенная информация для оценки ситуации на рынке, позволяющая оценить действия крупных трейдеров на разных ценовых уровнях, отслеживать их манипуляции и определять цели.
Кроме того, появились аналитические платформы для кластерного анализа биржевых объемов, дающие представление об объёмах на каждом кластере свечи и на каждом ценовом рынке.
Существуют специальные профессиональные программные продукты для анализа вертикальных, горизонтальных, кластерных и дельта объемов. Одна из наиболее популярных — платформа Volfix. Единственный их недостаток — дороговизна. В качестве альтернативы рекомендуется использовать доступную по цене платформу кластердельта. Все стандартные лучшие индикаторы скачать можно без каких-либо проблем в интернете.
В заключении нужно подчеркнуть, что анализ объемов позволяет более четко анализировать рынок, выявлять ложные манипуляции крупных трейдеров, снизить торговые риски.
