- Стратегии без индикаторов

Графический анализ финансовых рынков. Метод анализа японских свечей

Свечной анализ является одним из основных видов графического анализа. С того момента, как была придумана подобная форма отражения поведения цены за промежуток времени, множество трейдеров и аналитиков обратили внимание на определённые закономерности в поведении цены после формирования той или иной формы японской свечки на текущем тайм-фрейме.

В свою очередь, со временем стали появляться публикации этих наблюдений и свечной анализ занял своё место среди огромного числа аналитических инструментов.

Для пользователя наибольшим плюсом является простота в использовании и наглядность, ведь достаточно одного взгляда и короткого замера параметров свечи, чтобы получить вывод о том, есть сигнал или нет, да и то, этот процесс был автоматизирован в виде индикаторов, различающих свечные паттерны. Таким  образом, для принятия решения о входе в сделку можно просто посмотреть на показания оценивающего свечи алгоритма.

 Графический анализ финансовых рынков. Метод анализа японских свечей

Примерно так будет выглядеть график, если поставить индикатор, который отображает все подходящие под определённые параметры свечи. Как несложно заметить, сигналы возникают постоянно, ужесточив параметры под значения, близкие к идеальным, можно значительно сократить число поступающих сигналов, но при этом увеличить качество и вероятность отработки по каноничному направлению.

 

Графический анализ финансовых рынков. Метод анализа японских свечей

 

Вместе с этим, нужно учитывать, что свечной анализ на валютный рынок перекочевал из фондового раздела биржи, а значит и в большей степени он изначально был ориентирован именно на торговлю акциями и индексами, где в значительной степени ниже спекулятивная составляющая торговли в целом. Тем не менее, принципы, заложенные в этот анализ достаточно успешно применяются и на рынке форекс, поэтому данный инструментарий можно смело включать в свой стандартный набор анализа поведения цены и общей рыночной картины.

 Графический анализ финансовых рынков. Метод анализа японских свечей

Также необходимо понимать, что данная методика применяется на таймфрейме от Н4. Бывают отдельные случаи, когда на часовках возникают сигналы, и при том достаточно сильные, но это скорее совпадения, так как не отражает намерения всех участников рынка, в то время как свеча за один день содержит в себе сведения обо всех торговых операциях на всех трёх(условно четырёх) торговых сессиях.

То есть возможен вариант, что азиаты и европейцы в целом нейтрально-позитивно настроены по отношению, допустим, к текущей ценовой отметке и работают в оба направления, создавая колебания в 15-30 пунктов туда-обратно. А вот их американские коллеги могут начать масштабную распродажу высокодоходных активов в связи с каким-нибудь событием и буквально за одну свою торговую сессию обвалить котировки на 1-2%, что сильно отразится на форме дневной свечи.

 

Графический анализ финансовых рынков. Метод анализа японских свечей

 

Дальше, как следствие, уже на своей следующей торговой сессии азиаты поддержат появившуюся тенденцию и потом по цепочке европейцы и снова американцы. Таким образом, та самая первая свеча своей формой могла предупредить о том, что грядёт медвежий тренд и дала бы возможность заработать на этом движении или же уберечь от убытков. В общем, получается так, что чем старше таймфрейм, тем надёжнее сигналы, поступающие от свечей. Начинать анализ стоит с Н4 и заканчивать на недельных, а возможно и месячных графиках для достижения лучших результатов.

 Графический анализ финансовых рынков. Метод анализа японских свечей

Первые три медвежьи свечи на представленном дневном графике дали возможность входить в сделку, так как являются сильным сигналом начала нового тренда, либо же продолжения имеющегося после периода консолидации. В тот момент мало кто предполагал, что это новый медвежий рынок на фунте, тем более, что по привычке после сильного движения трейдеры всегда ожидают откат.

Но это если рассматривать график на младших таймфреймах, а вот на текущем мы имеем чёткий сигнал по свечной комбинации ”три чёрные вороны”. Эта свечная комбинация встречается далеко не так часто, как остальные, и, поэтому, закономерно имеет очень высокий показатель отрабатываемости, в 75% случаев тренд  на дневках продолжается.

 

Графический анализ финансовых рынков. Метод анализа японских свечей

 

И чем старше период, тем более значимым становится паттерн. На недельных графиках вообще может развиться паническое настроение на рынке и произойдёт параболическое ускорение, которое тоже развивается в несколько однонаправленных свечей с увеличением диапазона, что в итоге приводит к колоссальному соотношению конечного тейка со стопом, который можно ставить за локальный экстремум. Время на установку безубытка в последствии более, чем достаточно.

Книга С.Нисона, скачать – http://forexprofitrader.ru/downloads/Stiv_Nison_Yaponskie_svechi.zip

 Графический анализ финансовых рынков. Метод анализа японских свечей

Полной систематизацией и составлением каталога известных свечных паттернов занялся Стив Нисон, который выпустил целую книгу под названием “Японские свечи”. В ней подробно рассмотрены все предпосылки и сам процесс формирования каждой отдельно взятой модели, объясняется смысл, заложенный в неё и варианты развития дальнейших событий.

Основное удобство этого источника информации заключается в том, свечные модели удобным образом разделены на разделы. Также у каждой комбинации есть обратная ей, то есть, если “падающая звезда” является разворотной моделью после бычьего тренда, то комбинация с абсолютно идентичным разворотным смыслом и теми же характеристиками самой свечи, только в обратном направлении после окончания медвежьего тренда является модель “молот”.

То есть по сути это обычно просто вертикально отражённые комбинации, как показано на следующем дневном графике евродоллара, где как раз эти модели служили окончанием бычьего и за тем уже соответственно, медвежьего тренда:

 Графический анализ финансовых рынков. Метод анализа японских свечей

Сначала модель падающая звезда развернула рынок, и довольно интенсивно, затем уже в конце этого тренда образовался молот. Некоторые используют такие комбинации и выходят из сделки по первому поступившему сигналу на падающей звезде как раз тогда, когда появляется новый сигнал на разворот тренда, и совсем необязательно, что именно свечной. Но, как правило, разворотные комбинации достаточно сильны и после подтверждения вход в сделку выглядит оправданным со стороны вероятности получить разумно выбранный тейк или же безубыток, время на выставление которого, как правило достаточно из-за величины таймфрейма.

 

Графический анализ финансовых рынков. Метод анализа японских свечей

 

Все модели делятся на состоящие из одной свечи и нескольких, то есть комбинации. Но самым важным является разделение по смыслу, который несёт та или иная модель. Далее рассмотрим основные варианты, которые наиболее часто встречаются и которые достаточно легко визуально распознать, потому как для сложных требуется некоторый опыт, а некоторые и вовсе предназначены для использования исключительно на фондовом рынке, так как нет никакой статистики использования их на валютном.

 Графический анализ финансовых рынков. Метод анализа японских свечей

Представленные модели разворота можно встретить на любой валютной паре, но рассматривать стоит старшие периоды. Как правило, за основу берётся дневной график, образование модели на котором является достаточно сильным сигналом к тому, что если и не входить в рынок, то хотя бы иметь в виду, что уже на следующий день могут начать образовываться новые сигналы уже по совершенно другим торговым методам и паттернам. Самым разумным будет либо дожидаться образования заходного импульса в уже новом тренде с пробоем локального экстремума на Н1, либо дожидаться пробоя диапазона этой свечи, что послужит отменой сигнала и даст возможность вставать уже по продолжающемуся тренду. 

Из практики следует, что самый надёжный сигнал даёт “падающая звезда” и “молот”, чуть послабее “повешенный” и “перевёрнутый молот”, а вот “харами” и “крест харами” однозначно требуют подтверждения сигнала другими источниками.

 

Графический анализ финансовых рынков. Метод анализа японских свечей

 

“Утренняя звезда” и “вечерняя звезда” формируются в периоде трёх свечей и зачастую бывает так, что как раз подтверждающая третья свеча составляет относительно большую часть уже нового тренда, поэтому тейки в таких ситуациях далеко ставить не стоит, тем более, что вторая свеча подразумевает совсем короткие тени, а это означает, что никакого сильного сопротивления там не было и это просто временная остановка цены с последующей несильной коррекцией, которая часто бывает в последовательности 3-7 свечей с малыми диапазонами и глубокими откатами внутри дня.

 Графический анализ финансовых рынков. Метод анализа японских свечей

Почти все модели продолжения тренда несут в своей основе одно простое понятие – консолидация. То есть это одно и то же явление бокового направления движения рынка, при котором происходят периодические краткосрочные периоды смены тренда внутри этого периода и небольшого ценового диапазона.

Перейдя на более младший таймфрейм можно увидеть канал, который направлен горизонтально или же с небольшим наклоном и цена движется от одной границы до другой, образуя такие дневные свечи, как показано в моделях на предыдущей картинке.

Некоторые модели имеют в составе визуально похожие элементы, которые вроде бы должны означать смену тренда, но обратив внимание на детали, например такие, как сопоставление длин соседних свечей, размер теней каждой свечи, можно увидеть, что эти существенные, как оказывается, нюансы дают возможность не ошибиться и верно трактовать происходящее на рынке.

 

Графический анализ финансовых рынков. Метод анализа японских свечей

 

Не смотря на то, что описанные модели содержат ценовые разрывы на открытии некоторых свечей, нас это не должно интересовать, так как валютный рынок функционирует без перерыва в течение пяти рабочих дней и гэпы возможны только после выходных.

Поэтому на гэпы не обращаем внимание и рассматриваем ключевые свечи последовательно, когда каждая новая открывается по той цене, по которой закрылась предыдущая. Но если же какая-то модель формируется на открытии понедельника и совпадает с “классической” свечной моделью из первоисточника, то это стоит рассматривать как значительное усиление сигнала и подтверждение формирования паттерна.

Стоит также помнить, что пары евро с долларом и британский фунт с долларом склонны перекрывать эти разрывы после выходных, и перекрывать достаточно оперативно.

 Графический анализ финансовых рынков. Метод анализа японских свечей

Статистика

Для каждой свечной модели Г.Моррисом было проведено исследование на дневных графиках акций, а также и фьючерсов, что нас гораздо больше интересует в разрезе форекса. Например, для бычьей вариации модели “харами” получается следующая картина:

 Графический анализ финансовых рынков. Метод анализа японских свечей

В течение трёх дней модель давала разворот, который и предполагается по её сути в 35% случаев, и этот процент увеличивается с увеличением периода исследования. Кто-то, возможно, скажет, что такой подход никуда не годится и простое подбрасывание монетки даст и то большую статистику успешных отработок.

Но это совершенно не так, если включить логику и посмотреть на это более масштабно. Поскольку разворот – вещь слабо предсказуемая и трудно прогнозируемая, мы получаем существенное снижение вероятности его поймать, так как тренд имеет свойство продолжаться на старших таймфреймах, и достаточно долго.

По оценке видных экспертов, таких как, например, Уоррен Баффет, поймать разворот можно с вероятностью не более одной четвёртой, то около 25%. Получается, что модель значительно превосходит этот показатель и по крайней мере, придаёт уверенности в предположении.

 

Графический анализ финансовых рынков. Метод анализа японских свечей

 

А учитывая, что образуются они не так часто, да ещё и предполагаемый тейк многократно больше по величине стопа, получается, что на длительном промежутке времени можно получать стабильный доход, если не увлекаться реинвестированием и не гнаться за удвоениями депозита с одной сделки. Учитывая, что эта модель не относится к сильным разворотным, но при этом значительно превосходит методы определения наугад, её тоже можно включать в рассматриваемые для повседневной торговли, особенно в сочетании с другими сигналами.

При уделении должного внимания  к изучению деталей, статистических данных и комбинировании свечного анализа с другими методами, можно получить впечатляющие результаты. По крайней мере, предложенная книга даёт достаточно информации для тщательного изучения и дальнейшего применения этого достаточно старого вида прогнозирования будущего поведения цены.

Графический анализ финансовых рынков. Метод анализа японских свечей

 

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *