Микрофинансовые организации привлекают инвесторов повышенными ставками, поэтому их популярность резко возросла. Доминирует частное инвестирование. Впрочем, эксперты предупреждают о рисках, связанных с вложениями в МФО. Где истина? Можно ли заработать на этом секторе либо стоит держаться от МФО подальше? Попробуем ответить на эти вопросы.
Что такое микрофинансовые организации (МФО)?
Микрофинансовые компании специализируются на выдаче населению быстрых денег под «сумасшедшие» проценты. На отечественном рынке действуют 42 МФО – все они аккредитованы Банком России. Объем собственных средств у подобных структур превышает 70 млн. рублей. Важно понимать, что МФО – это не микрокредитные компании, у которых можно занять не более 500 000 рублей. Максимальный размер займа для МФО – миллион. Кроме того, микрофинансовые компании торгуют облигациями, привлекают юрлиц и частных акционеров.
При вложениях в МФО вы получаете прогнозируемую доходность на уровне 18-26%, что гораздо лучше депозитов. Темпов инфляции при таком профите тоже бояться не следует. Банки и крупные инвестфонды вкладываются в МФО неохотно, поэтому микрофинансовые компании с распростертыми объятиями принимают частный капитал.
На заметку! МФО выпускают собственные облигации. Так, в 2017 году появились облигации «Домашних денег», их доходность составила 17-23%. Еще один пример – облигации CarMoney (доходность варьируется в пределах 18% годовых).
Основные плюсы инвестирования в МФО
Инвестировать в МФО просто – для этого не обязательно входить в число пайщиков компании. Вы заключаете договор и начинаете денежные вливания. В договоре обычно указываются условия выплаты процентов, срок действия документа и процентная ставка. Прогнозируемая доходность зависит от валюты и сроков инвестирования. Так, вы можете рассчитывать на 10-21% годовых в рублевом эквиваленте и 4-12% — в долларах-евро. Законодательство не регламентирует порог входа, поэтому вы можете обойтись без внушительного стартового капитала. Есть у микрофинансовых организаций и другие преимущества:
- Наличие регулятора. Вы играете в правовом поле, поскольку МФО жестко контролируются Банком России. Все микрофинансовые организации включены в реестр, что позволяет удостовериться в их надежности. Для этого придется посетить официальный портал регулятора.
- Заработок на облигациях. Мы уже отметили, что инвестировать можно напрямую либо через покупку выпущенных МФО облигаций. Во втором случае прогнозируемая доходность может достичь 23% годовых, что впечатляет.
- Простота. Вам не потребуется оформлять кипу документов, входить в число пайщиков компании и заниматься прочей ерундой. Подписываете договор и – вперед, к финансовому успеху.
Инвестирование в микрофинансовые организации
Рассмотрим пользу инвестирования в микрофинансовые организации на конкретных примерах. Для этого обратимся к топ-10 МФО на текущий момент (май 2021 года). Информация собрана с аналитических финансовых ресурсов и может со временем измениться. Поехали:
- MoneyMan – выплаты начисляются ежемесячно под 16% годовых, договор заключается на 6-12 месяцев;
- Займер – договор подписывается минимум на полгода. Процентная ставка колеблется в пределах 12-15%;
- Быстроденьги – условия схожие, рассчитывать можно на 10-12% годовых;
- Миг Кредит – здесь вы получите 8-10%.
Перечисленные ставки касаются рублевых вложений, в долларах картина будет несколько иной (7-10%). Как видим, процентные ставки заметно снизились за истекшую пятилетку. В 2016 году нишевые лидеры предлагали инвесторам 13-21% годовых в рублях («Домашние деньги»), а минимальный срок договора мог составлять 3 месяца. Впрочем, это не единственный минус МФО.
Микрофинансовые компании свободно кредитуют проблемных заемщиков, которые могут обанкротиться и принести инвесторам ощутимые убытки. Кроме того, из процентной ставки следует вычесть НДФЛ, который на данный момент равен 13%. Согласитесь, расклад меняется не в лучшую сторону. Еще один подводный камень – минимальный объем инвестиции в размере полутора миллионов рублей (устанавливается компанией). Порог кажется не очень высоким, но вы же имеете дело с рисковыми активами.
Инвестирование в МФО не подпадает под обязательное государственное страхование – сохранность ваших средств гарантируется исключительно самой организацией. Юридически вы защищены законом о банкротстве и Гражданским кодексом, на практике всё печально. Если физлицо, инвестировавшее в банкрота, не является учредителем МФО, то для получения выплаты придется занимать очередь. Сначала будут удовлетворены претензии кредиторов, а уж затем судебные исполнители доберутся до вас. Если же в схему добавятся ущемленные интересы контрагентов, приключения инвестора растянутся на долгие месяцы. Теперь решайте – стоит ли вкладываться в подобные предприятия.
